交易手法与技巧
超短线交易的实施，需要符合一定条件才能发挥良好的效果。在具体的交易过程中，还需要一定的技巧，才能抢到好的价位。顺势交易与逆势交易各有利弊，运用得当都可以有不俗的成绩。在超短线的四种风格当中，操盘手应当结合自身的特点选择其一，并保持风格的纯粹性，企图鱼和熊掌兼而得之，难免会陷入顾此失彼、章法混乱的境地。
挑选适合交易的品种
必须承认一点，并不是所有品种都适合运用超短线交易的。要想让这种策略更好地发挥效果，有一些条件是必不可少的。
首先，超短线交易必须选择成交活跃的品种。由于这种策略具有持仓时间短暂、交易频繁的特点，因而对于及时的成交需要很高的要求。否则该进去的时候进不去，该出来的时候出不来，就会很麻烦了。该进去的时候进不去，也还能接受，至多也就是错过了机会而已;但是想出来的时候出不来，情况就会很麻烦了。这样不仅不能发挥超短线交易的优势，还有可能造成无谓的损失。
试看一个交易实例。国债期货于2013年9月6日上市，可惜行情活跃了没两天，成交量就如同县花一现般地迅速萎缩了。 有一操盘手尝试性地做了几笔交易，下图是其中一笔的交易记录。在11点14分05秒的时候，他开了一仓多单。等了12秒钟，才有一点儿微乎其微的利润。于是，他决定平仓，结果第次没平出来。 隔了2秒，他又平第二次，结果还是没有平出来。既然平不出来，索性等等看，结果接连几次还是平不出来。直到最后一笔平出来的时候，反而亏了钱。
成交不活跃的行情就是这样，温温暾暾的。看似有惊无险，实际上风险更加难以被操盘手自己所控制。在这样的市场里，操盘手总有一种身不由己的感觉，要想盈利完全要靠运气了。显而易见，这样的品种，就不适合做超短线风格的交易。
其次，超短线交易要选择短期振幅大的品种。成交活跃只能保证比较顺利的进出。光有这个条件，也还是不够的。如果想要获得理想的收益，还必须加上一条，这就是短期振幅要相对比较大。什么是短期振幅比较大呢?这就要和期货品种的基本跳动单位结合在一起考虑了。 一般面言，1分钟K线的最高最低幅度，至少要保持在基本跳动单位的15倍左右的水平，超短线交易才能充分地发挥优势。否则，就不太适宜进行频繁的操作。如果依然保持快进快出的高频率，业绩就会变得很不稳定了。到了这个时候，就必须适当降低交易的频率才行。
说到这里，就引发出了另外一个问题，这就是即使是成交量十分活跃的品种，有时候也会因为短期振幅变得狭窄而陡然增加操作的难度。
举例来说，沪深300股指期货的基本跳动单位是0.2点，那么1分钟K线的振幅，至少要保持在3个点左右的水平才好操作。如果行情低于这个水平，还要勉强保持快进快出的高频率，业绩就会变得很不好看，甚至有可能招致巨大的亏损。
有关这一点，是有实际数据可以印证的。在2010年沪深300股指期货刚刚开盘的大半年之内，短期K线的振幅比较大，就相当好赚钱。有时候，一个操盘手在一手一手下单的情况下，都可以在一天之内，赚到七八万元的利润。这个利润水平，几乎相当于当时保证金的50% ~60%了。一个水平很是稀松平常的操盘手，一天之内赚上个两三万元，都不是什么稀奇的事情。进人到2012年之后，尽管沪深300股指期货的成交量比2010年的水平还要放大了数倍，但行情却较之以前难以把握得多了。短期K线振幅收窄、变小，是其中一个十分重要的原因。
为什么需要短期振幅比较大，超短线交易才能发挥良好的效果?因为短期振幅的大小，实际上就是超短线交易赖以活动的空间。上下变动的空间变得狭窄了，操盘手做交易的难度自然也就陡然增加了。恐怕没有谁能够自始至终地，总是在最低点买、在最高点卖。谁都要观察一下行情， 才能决定该采取什么样的行动。这个不难理解吧?但是观察-下形势，就必然要耽误一些时间，与此同时也就必然要消耗掉一些空间。另外一个因素， 超短线交易是一门抢时间、争速度的艺术。为了不至于错过机会，有许多时候，操盘手还要在报价的基础之上，再加上一两档的点数,才能保证顺利的成交。如此一来，这种操作方式，也必然会消耗掉一些空间。由此可见，尽管超短线交易的每笔交易只是博取微乎其微的一点儿利润，需要的活动空间也并不需要很大,但是不可否认，这种方式同样也是需要一定活动空间的。如果空间变得过于狭窄，那是任凭谁也难以操作的。
最后，还要考虑手续费的问题。这个条件尽管与前两个条件相比，关键性显得次要一些，但也还是要引起足够重视的。手续费的高低与否，首先要结合短期振幅的大小来考虑;其次要看需要几个基本跳动单位，才能够把来回的手续费赚回来。在大家都是做同一个期货品种的情况下，则要向期货公司争取最优惠的费率。就目前来看，各家期货公司之间手续费的差异还是十分悬殊的。最高与最低之间，相差好几倍的情况都有。试想，光是手续费你就比人家的贵出来了许多，那就等于只是站在起跑线上,还没开始起跑你已经处于劣势了。最理想的手续费水平是在一个基本跳动单位之内，不仅可以把来回的手续费赚回来，还应该有一定的盈余。 如果你也在超短线交易，你需要两三个基本跳动单位，才能勉强把来回手续费赚回来，那么你肯定是比不过人家了。不仅是你的盈利水平比不过人家，并且你所冒的风险也会比人家大了许多。有道是，“省出来就是赚到的”，这话用到超短线交易方面是再贴切不过了。
