“最近您的新邮件中图表给我了许多新理念，为此我结合自己曾经身为芝加哥期货交易所会员的经验，提出了一些新想法，希望它们对您能有帮助。
来自纽约名为RMR的客户的话：什么叫做 “待机”指令？
首先，在我看来，仅仅依赖某品种的信号会限制信号在有利场合的出现。所以，我认为所有品种都应该得到关注(主流的合约品种难以持续，因为在交割到期之前的30天内，交易量越来越少，而大部分新交易品种合约，只是挂牌后达60天才会交易话跌)。
问题来了：知果我们跟踪所有品种，但只在其中一个投入资金，那么，我们该怎样操作呢?我的答案是依靠某种类型的指令，只要你的经纪人一看到它的出现，就等于接收到指令并执行。假定你长线持有5月小麦，如果未来某一天，7月小麦的价格向下跌到了2.03125美元，那么，在你的5月小麦就将得到一个卖出信号。
这时，可以这样来发出指令：‘当7月小麦价格跌到2.03125美元时，就在5月小麦上卖出5,000蒲式耳。’
这是许多交易者所不知道的另一种类型的指令、在你的个人交易中，某一天它或许对你有用。
这就是‘待机’指令。。假设你在2美元做多5月小麦，希望在2.04美元卖出。有很多次市场报出的卖价准确地出现在2.04关元—实际就是短期顶部。不过，因为场内交易者占有优势，所以可能价格回落到2美元时，你的多头依旧没有被平仓。然而。这个问题是可以通过如下指令来加以缓解的：准待机价位2.04美元卖出5,000蒲式耳5月小麦。’这样，如果5月小麦真的到了2.04美元，那你的小麦就挂在‘待机着’的这个价位卖出，不过，最终的成交价可能是2.03875美元—当然，八分之一肯定是这种保护型的指令的小代价。自然，这也可以用来获得空头利润。
至于你的问题：‘如果价格收在2.04美元之上，就在收市价买进5月小麦。’应该修改为‘一旦买方报价超过2.04美元时……’否则，如果价格收在2.03875、2.04125关元之间的话，你的经纪人就要左右为难了。(确实，收市价价差所带来的问题在于，某一天可能使你失去一个收市反转的好机会。如果一个交易者使用的报纸提供卖出价，他可能得到一个收市反转模式，使用不提供此价格报纸的交易者，可能就得不到此结论，就可能得不到一个收市反转模式。我想，最好的计划，是通过经纪人得到市场买入报价，并连续使用这个价格。)
与你的信号相关的股票，一旦信号发出，如果是我的话，在活跃的股票上，我可能使用卖出期权和买入期权，而不是立即做多或立即做空。在20只股票中，如果获得100股的话，大约需要3,000美元，如果使用期权的话，可以降低资本需求。却可能得到相当惊人的回报。”
