顶级交易员的心得
马可·威斯坦
曾经做过房地产中介，后来才做交易员，刚刚开始4年多的时间，亏钱简直就像丢钱，一次次的亏光，一次次的重新存钱。经过 4年多时间的失败经历，开始走向成功的道路，一直保持极高比例的获利率，一个知情人士透露，曾经观看了他的100笔交易记录，其中只有几笔是亏损的。
他认为交易最重要的就是时刻保持谨慎。
观点1：
我为什么能够达到如此高比例的获利率？那是因为我害怕市场的诡谲多变，我发现成功的交易员通常都是畏惧市场的人，市场交易的恐惧心理，让我必须慎选进场时机。
大部分人都不会等到市况明朗后才进场，他们总是在黑夜中进入森林，而我总是等到天亮才进去。我不会在行情发动之前去预测其变动的方向，我总是让市场变动来告诉我行情变动的方向。选择与等待万无一失的机会才发动进攻，否则我只有放弃，这是我最重要的交易原则。
观点2：
不要被获利的喜悦冲昏了头脑。要知道，天下最难的是就是如何持续获利。一旦赚到钱，你就会希望继续赚到更多的钱。这样一来，你就会忘记风险，你就不会怀疑自己既定交易原则的正确性，这就是导致自我毁灭的原因，因此，你必须时刻保持谨慎，亏钱了要十分谨慎，赚钱了要更加谨慎。
观点3：
交易策略要具有弹性，以反应市场的变化，才能显示出你高度谨慎的作战方式。大部分交易员最常犯的错误，就是交易策略总是一成不变，他们常常会说：“他妈的，怎么市场与我所想的完全不同？”
为什么要相同呢？生活不总是充满未知数吗？当你的重要停损点被行情破掉的时候，极大可能是遇到震荡行情了或者转变趋势了，这时候你又怎么能继续这个趋势的操作呢？因此，这时你必须非常谨慎等待事情变得更加明朗，而不是贸然的继续操作。
浮躁的投资者思路，戳中大多散户心声
一、永远满仓，保证金余额只要够买一手基金都不落空。
二、不知道在买入股票时还有止赢止损位，一旦股价跌破买入价就永不卖出，直到下一轮牛市解套为止。
三、市场在反弹时永远按自己的成本来计算盈亏，从不计算自己被套的个股从低点上来已经有N多抄底的人赚钱，不到自己的买入价绝不卖出，而当股价下跌时又后悔当时为什么不卖，可是当下一次再出现反弹时依旧犯同样的毛病。
四、在买入股票时甚至连这家公司是做什么的可能都不知道，听人家讲，听股评讲，自己可能连想都不想就勇敢地冲进去。
五、不知道买股票还会亏钱，可能也听说过一赚二平七亏的股市谚语，但永远把自己划入聪明人，赚钱人的行列，觉得别人都比自己苯，比自己蠢。
六、连最基本的股票市场A、B、C都没搞明白就敢把自己的血汗钱投到股市当中来。
七、胆小而又贪婪，从不知道要适可而止，不明白股价只是纸上富贵，卖出落袋才是真金百银。
八、赌徒心态严重，一次亏损恨不得下次不仅填平损失还要大大捞一票，可又不知道自己上一次为什么会亏损，不好好学习，因而在同一个地方无数次跌倒还不总结经验教训，总认为自己没错。
九、赚钱是自己本事，亏钱是别人的责任，骂政府、骂社会、骂分析师、骂向自己推荐股票的所有人，从不反思自己的错误。
十、总按照自己的标准去判断市场消息，大势，个股，错了也不悔改，一错到底直致严重套牢。
十一、看不清市场的险恶，总用一颗善良的心去判断利好消息、管理层、基金、机构、券商甚至于所有的市场参与者，最后受伤的永远是自己。
十二、看不清人性的自私、丑陋、险恶与贪婪，不懂得去保护自己。
十三、不虚心学习，一瓶子不满半瓶子晃当，广东话说“知多少扮代表”，以为自己知道其实是什么也不知道，下次被套的还是你。
十四、赚点小钱就满世界嚷嚷恨不得让地球人都知道，亏了钱还不敢承认。
炒股要重视“四心”修养
保持平常心
原来没入市时，看见别人在股海里终日厮杀拼搏，忽而大喜过望，忽而痛心疾首，忽而追悔万分，觉得百思不得其解：难道人一到了股市就大失其态了吗？然而，待到真的下了“海”，才知道酸甜苦辣的个中三昧。大约不到两年的光景，至少经历了三次大的冲击。尤其让人刻骨铭心的是2010年，上证指数一路跌幅超过1000点，具体到每个股民持有的股票上，下跌厉害的缩水达100%，被结结实实地套牢。眼瞅着人家得心应手地玩短线，走捷径，快出快进，赚得不多却总有进项，心里立马乱了阵脚，甚至想从此偃息旗鼓，刀枪入库，马放南山。好不容易挨过了这段时光，待到股市偶然曙光初现，个股飘红，顺利抛出了股票。虽是小赚，可充满了兴奋感，全然忘记了“走麦城”的惨痛教训，又准备跃跃欲试了。事后，静下心来想想也觉可笑，股市从来没有捷径可循，更不会有百战不殆的常胜将军。若想在股市立足，不能奢望股市不断地满足你，而需要你去千方百计适应股市，胜不骄，败不馁，永远保持一颗平常心。
谨防盲从心
大凡初学游泳者，难免要呛几口水。刚进股市时，多数人有一股子“初生牛犊不怕虎”的英勇气势，大胆吃进，挥斥方遒，一派潇洒。当亲历了股市的切肤之痛后，又变得畏首畏尾，左顾右盼，不敢越雷池半步。不少人还顺理成章地产生一种心理，跟着行家走，追着高手行。加上证券公司门口总有几个热心讲解行情，透露“内部消息”的人，索性就采取了“傻子过年看邻居”的做法，人家买什么，何时买，买多少，哪个价位卖，一律亦步亦趋，照方吃药。如此运作一段时间后，所买股票大部分被深度套牢，此刻再心急火燎地问曾给予热情指导和帮助的“专家”时，人家理直气壮地反问你：是你炒股还是我炒股呢？弄得你欲哭无泪，只能打落牙齿往肚里咽。经过深刻反思得出结论，人虽然进了股市，心思却在别人身上，多了盲从冲动，少了睿智理性，必然陷入误区。
摒弃浮躁心
随着股市的潮起潮落，股民心情也演绎着喜怒愁乐的变化，这些当属正常范畴。值得注意的是，要时刻保持清醒头脑与平和心态，摒弃喧嚣浮躁心。这里说的喧嚣浮躁起码有三方面的含义。其一，缺乏对股市全面科学的认识，平日根本不研究左右股市走势的背景与内涵，完全跟着个人感觉走，指数上涨时欢天喜地，指数下跌时愁眉不展，操作充满随意性，肯定影响个人收益。其二，人云亦云，追风逐浪，时常受不准确信息的操纵，自己不加以分析判断，难免成为某一个股的牺牲品。其三，没养成良好的心理素质，也不具备“风物长宜放眼量”的宽阔胸襟，在股市波动时头脑发热，焦虑不安，患得患失，该抛时固执己见不抛，不该追时义无反顾地追，时常与机遇擦肩而过。加上事后不汲取教训，只凭意气用事，事倍而功半就不足为奇了。
切忌贪欲心
“你不理财，财不理你”，这本是理财的流行语，在亲历了理财的全过程之后，还会体味到另一句话“你若贪财，财就贪你”。入市不久赶上了牛市，指数一路攀升，股票全线飘红，所买的几只股票价位水涨船高，高歌猛进，按当时价位能赚4万元，此刻像登上高耸入云的山峰，对低矮的群山不屑一顾，目标突然变得宏大起来。虽然应适时将股票卖掉，因为钱入囊中才是真金白银。却固执己见，认定牛市势头强劲。谁都没想到，股市发生逆转，指数大幅下跌，手里股票被牢牢套住，市值缩水三成多，眼看着煮熟的鸭子从自己手里飞走，追悔不已。待头脑冷静下来，痛定思痛，理性分析，由此悟出一个道理：炒股好似做人，心不能太贪，因为欲望无止境，过分追求高回报的结果必然适得其反，见好就收未尝不是理想选择。
交易一年，胜人生十载！
在你真正走进交易世界的大门之后，这句话你就能够很深入的体会到，你能够从交易中感受到人生百态，你的心情会随着账户的波动，在一个较短的周期经历一个又一个波峰和波谷。从一个不断亏损到最终稳定盈利的过程，一定是一个不断超越自我的过程，也一定是一个人格不断完善的过程，如果你的人格和性格中有所缺陷，又或者你不能在这个过程中克服自身弱点，那“成功”二字在交易这个行业注定会与你无缘。
交易的成功，就是人生的成功，而一个成功的人，一定是一个有远见，有目标的人。所以，在你开始决定踏入交易世界的大门之前，一定要认真的思考这些问题：你进入交易世界的目标是什么？成功的定义又是什么？
也许有人会问，笔者自己算成功吗？
这个问题我是这么理解的，如果按照一个人的一生来评价的话，我不知道也不清楚自己的未来将如何，所以要等到我退休的那一天来评判。但如果把我自己目前的状态当做一个快照来看的话，我认为自己是成功的，因为我达到了我的目标——靠交易解决生计问题。
我所定义的成功并不是说要赚多少钱，成功与否也不在于外界对我的评价到底如何，而是在于是否达到了自己的目标，我的目标就是靠交易赚到生活费而不用做我不愿意做的工作，我的生活开支并不大，并且我会保持这种简单的生活方式，我的目标自然就容易实现。
实现财富自由，不就是收入大于支出的同时，过自己想要的生活吗？
怎么去正确面对股市！股市的财富密码
如果算上机会成本，股市中大部分人是亏损的。但却有着这么一小部分人，在股市中赚得盆满钵满。他们有着什么财富的密码呢？
我认为，股市的财富密码是：雄心、信心、恒心、专心、耐心、静心。
1、雄心：
很多人来股市，只是拿出家庭资产的很小一部分，这些人当然赚不到大钱。而我看到的伟大的投资家或者成功的投资者都是倾囊而出，几乎把所有的家庭资产投入股市，他们有着来股市赚大钱的雄心。做任何事业都需要有雄心，既然来股市，就是为了赚大钱而来的，如果为了葱姜钱而来，那么你的结局基本已经确定是为专业投资者做贡献的。
2、信心：
凡是事业有成的人，都是极度自信的人，信心是事业的精神支柱。在股市投资，信心非常重要，我们每天面临着海量的信息，没有信心怎么能坚定持有自己投资的企业呢？成功的投资者对自己持有的股份非常有信心，股价的波动对他们的睡眠毫无影响。很多投资大师不看盘，就是来自于对自己持有企业的信心。
3、恒心：
成功的投资者尤其是那些大师，都有常人难以企及的恒心。他们只要决定做一件事情，一定会坚持到底的。他们会大量的阅读，他们不吸烟，他们不酗酒……他们不用写出计划要做某事（常常写计划的人，往往是最没有恒心的人），他们只要有了一个念头，一旦决定就会自然坚持到底，他们的恒心好像是与生俱来的。持股也是一种恒心，业余投资者在赚了20%、30%以后就不知所措，往往会卖出了事。而去看看优秀投资人的账户，几倍收益甚至几十倍收益的股票还在那儿安静的躺着。
4、专心：
业余投资者很难成功，因为他们会被很多琐事缠绕。股市是多么凶险的场所，连职业投资者（包括投资家）常常会马失前蹄，更何况一个没有时间研究企业的业余投资者。大部分成功的投资者都是发迹于投资2、3家公司，甚至只投资一家公司。由于人的研究精力是有限的，所以不可能对很多公司和行业深入了解，因此集中投资时非常必要的。
5、耐心：
成功的投资者都是极度有耐心的，他们为了一个机会往往会等待1年、2年、3年甚至更长。而业余投资者往往连3分钟都等不及。重大的机会不是每天都有的，需要的是等待，巴菲特说过优秀的击球手总是等待最好的时机出击，而不是每次都要挥杆。
6、静心：
贪婪和恐惧是一对与生俱来的孪生兄弟，他们深深地刻画在人类的基因之中。每个自以为是的人其实都是羊群中的一员。优秀的投资者一定要心平气和地坐在高高的山顶上，冷静地面对人类情绪反复无常的变化。贪婪和恐惧正是大师赚钱的风向标。
算起来，我在股市也有些年头了，虽然赚了些钱，但却没有富起来，大概就是因为缺乏雄心、信心、恒心、专心、耐心和静心。
如何学会均线技术？
均线的压力作用
在 下跌行情中，若跌破均线，均线就会转换为压力线，股价在其压制下走低。一方面，不同周期的压力线代表的压力作用不同；另一方面，股价在某条均线受到压力的 次数越多，股价再次碰到该均线向上突破的概率的越小。由于压力线是失守的支撑线，显然常用的压力线也是5日、10日、20日、30日、60日和120日均 线。
如图所示，该股的走势，显然股价每次上攻都受到了上面均线即10日均线的压制，压制作用明显。
如图所示，该股走势，从图中的画圈处可以看到，股价每每碰到60日均线都会有一个幅度相当大的下跌。
均线的支撑作用
若股价在其上方运动，当回调至均线附近时往往获得支撑。获得支撑的次数越多，再次获得支撑的可能性就越大；均线的周期越长，支撑作用就越明显，支撑力度就越大。常用的均线有5日、10日、20日、30日、60日和120日均线。
如图所示，该股的走势。图中股价上扬过程中显然屡屡受到10日均线的支撑，且当股价跌破10日均线后又能很快站上10日均线之上，再次获得支撑。我们常说均线是移动的趋势线就是这个道理。
如图所示，图中是30日均线，股价每每回调到此都获得支撑——均线是移动的趋势线在这张图中更好地体现出来。
如 5分钟均线系统多头排列，10分钟均线系统空头排列，股价5分钟上涨的失败概率会更高。如60分钟均线系统多头排列，进行短线交易会维持60分的支撑强 势，短线交易成功概率会比5分高;如果日均线比较乱，股指或股价在运行时上有均线压力下有均线支撑，这属于震荡市，后期股价如何运行趋势不能确定。因此只 有利用好各周期均线之间的关系，才能更好地进行实战操作。
股价向上突破均线
在股市中，移动平均线代表了在这一交易时段内的平均持有成本。例如10日移动平均线则反映了近10个交易日内的平均持有成本，因此如果股价向上突破了10日移动平均线，则说明股价在未来将要上涨，因此投资者可以选择适当买入股票。
如图2.1所示为山煤国际周K线图。图中的移动平均线为20周移动平均线，属于中短期移动平均线类型，因此能够很好地体现出中短期走势。股价在4.30元时达到最低，此后便小幅上扬，成交量也逐渐增多。在箭头指向的位置，一根阳线向上突破了20周移动平均线，尽管K线的实体较小，但是此时却有着重要的意义。因为一旦股价向上穿越20周移动平均线，就标志着未来很有可能将继续上扬。尽管K线实体较小，但是成交量却出现了明显地增多，说明有雄厚的资金支持股价向上穿越移动平均线。此后股价便一路高涨，直至31.40元。因此在移动平均线刚刚被穿越时，是非常好的一个买入点。
如图2.2所示为国农科技周K线图。在此张图中，选用的移动平均线为5周移动平均线，它更加侧重于短期走势的体现。从图上也可以看到5周移动平均线始终贴近股价运行，因为它相对于20日移动平均线来说更加灵敏，因此滞后性也较小，股价有什么变化，它都可以及时地体现出来。
股价在2.60元走出新低，而在下一个交易周，一根阳线穿越了5周移动平均线。由于5周移动平均线滞后性较小，因此所发出的买入时机也相对较早。但是这不影响买入信号的准确性，因为在股价向上穿越移动平均线时，成交量也出现了增多的迹象，这也说明有资金来支持股价向上不断攀升。
股价重回移动平均线
该形态是指，股价曾经向上突破移动平均线，不过涨幅不大，此后移动平均线继续向上运行，但是股价又小幅地向下跌破移动平均线，不久再次冲高到移动平均线上方，这就说明多头将开始真正地向上拉升，此时就是投资者的一个良好的买入时机。
如图2.3所示为武汉塑料日K线图。股价从7.61元开始上扬，此后不久便向上穿越了5日移动平均线。此后股价始终沿着5日移动平均线之上运行，但是在箭头指向的位置，股价先是向下小幅跌破了5日移动平均线，此后股价并没有快速下行，而是在后两个交易日便开始重新回到5日移动平均线之上，这说明多头依然控制着整个市场，此时是一个良好的买入点。此后股价将快速上行，这是此前股价上涨时所不能比的。
如图2.4所示为开元投资60分钟K线图。该K线图的时间周期为小时，主要体现短期走势。而图中选的移动平均线的周期为20周期，因此又兼顾了中期走势。股价从5元开始上行，成交量也有小幅增长。在图中箭头指向的位置，一根阴线向下突破了20周期移动平均线。但是股价并没有随即开始大幅下跌，而是在下一个交易日时就出现了重新回归均线之上的形态，而且成交量也配合增多，此后股价便开始大规模地上行，而且上涨的速度和幅度都极快。
股价受到均线支撑
众所周知，移动平均线对股价有一定的支撑作用，因此当股价从上向下跌落到移动平均线附近时，往往不会轻而易举地向下突破均线，只要股价不能向下突破，而受到均线的支撑开始转入向上的行情时，投资者就可以买入股票。
如图2.5所示为生意宝周K线图。股价从8.31元开始上行，20周期移动平均线也相继调头向上运行。成交量伴随着股价的上升也逐渐增多，说明多头有能力稳步地向上推升股价。在椭圆形标注的位置，股价曾经向下跌落，K线图上出现了一根大阴线，但是股价并没有跌破20日移动平均线，而是受到了均线的有力支撑而继续上行。不仅如此，20周期移动平均线始终保持向上运行的方向，丝毫没有调头向下的走势迹象，因此股民可以在此时放心大胆地购买股票。
如图2.6所示为双良节能日K线图。图中的K线时间周期为日，这主要体现中短期走势，而图中选用的移动平均线周期为120日，因此又兼顾了长期走势行情。股价从3.87元开始上涨，这时中途出现了明显的回调行情，在回调时成交量明显萎缩，这也意味着股价并没有开始反转。当股价运行到图中椭圆形标注的位置时，受到120日移动平均线的支撑而开始继续上扬，而且在此时成交量再次增多，说明多头将继续推升股价，因此这是市场给投资者的一个买入时机。
一、缩量上涨
某些股票在底部出现明显放量后,开始在一个上升通道中震荡上行,随着股价运动到比较高的区域,成交量反而逐步缩小。这些股票的缩量,反映了这些股票的庄家通过在底部的吸货和洗盘,已经将筹码大量聚集在自己的手中,所以股价越是向上走,成交量就会越小。遇到此类股票,可在其上升通道中逢低吸纳,会有较大的收益。
例如,大洋电机放量上涨后缩量回调,之后再度放量上涨,其再度上涨是因为筹码集中于主力的手中,所以是缩量上涨,如图所示。
二、缩量横盘
缩量横盘的特点是股票经过一轮上涨之后,在高位开始横盘,K线小阴、小阳交错,成交量与其在底部时比大幅萎缩,长期均线持续上移和股价逐渐接近,同时市场上关于该股票的传闻很少,股评也较少推荐,丝毫不被人注意。此类股票的庄家通常持仓量极大,也根本没有出货的机会,横盘正是在等待时机发动波澜壮阔的主升浪。
例如,华润三九(000999)经过一轮上涨后开始缩量横盘,直至再次放量上涨,如图所示。
三、缩量回调
一般而言,一只股票在拉升前大多会有一个砸盘的动作,就比如人要跳起之前会微蹲下一样。因为之前庄家已经建仓结束,在拉升前的最后一次洗盘时成交量会比以前明显萎缩。如果投资者发现一只股票在底部温和放量、小幅拉升后,忽然收了一根明显缩量的阴线,则此时通常是该股最好的介入时机。
缩量中虽然易选出黑马股,但有一点需要投资者注意,在股价上涨末期,往往也会出现价跌量缩,这表明股价短期涨幅已大,虽然其不一定能够就此形成头部,但出货迹象明显,投资者应该谨慎持股。但若次日股价反转,投资者则宜出局,保住胜利果实。这种走势的原因总结起来有以下几点：一是投资者看淡后市,卖多买少,所以急剧缩量；二是市场处于弱势,极小的成交量就能打低价股,投资者坚决出局。投资者可等缩量到一定程度后,开始放量上攻时再买入。
