一、止损出局的判断依据
通常情况下，止损依据的是个股的亏损额，即当某一股票的亏损达到一定程度时，应当斩仓出局。另外，止损的依据也可以是某个投资者的资金市值，这往往是针对投资者的整个股票投资组合而言的，具体情况有以下几种。
(1)出现当初买入的基本理由已变。一般买入某只股票，都有几条基本理由，可是买入之后，却发现有的基本理由已改变。
例如，某高科技题材股题材概念消失；某股原预告有高送配，后来大股东作梗，改为少送配，甚至不送配；又如某股原预告有重组题材，后重组不成功等。自己购买的理由变了，预期的上升空间没有了，就要赶快止损，否则可能因为该股的退市给自己造成更大的损失。
(2)出现当初买入错误的股票。包括三种情形：
①自己的判断失误。例如本以为这个板块会因为热点的炒作股价会高涨，结果在买入股票后由于不可控因素造成股价下跌。
②误听人言。股友或传媒传闻某某股有利好题材，将会有较大升幅，信以为真，追涨杀入，结果一路走跌，证明是讹传。
③买入股价过高，上升空间小，下跌空间大，形势恶化后不如先斩仓出局。
(3)股票的价格跌破了重要的支撑位。买入一只股票，每个人都是预计它会涨才买入，可是常常事与愿违，买入股票后，不升反跌，或者升后下跌。
若是做短线的，应该先行斩仓出局，否则可能会越跌越深，直至将你套牢；做中长线的，如果你坚信你的选择，且买入的理由没有变、介入的时机也不错，则可以不计较其一时的升跌。但如果跌破重要的支撑位，则应考虑及时止损出局。
二、设立止损点，可以在7%~8%适度灵活变动
对于A股市场的个人投资者来说，他们一般坚持这样一个原则：每只股票的最大损失限制在其初始投资额的7%~8%之内。由于投资额较大和通过投资种类多样化降低总体风险，大多数机构投资者在迅速执行止损计划方面缺乏灵活性。
对机构来说，很难快速买入卖出股票，但快速买卖股票对它们执行该止损准则来说又是非常必要的。所以对于个人投资者来说，这是一个相对于机构投资者的极大优势。
如果你把限额定在7%~8%,平均受损总额要更少一些，也许是5%~6%.如果你能将所有失误和损失控制在平均5%~6%的水平上，你就会变成一支让对手无法向前运球的球队。只要不放弃第一次进攻权，他们又如何能够向你发起进攻呢?
这里有个秘诀：如果你用图表使买入时间与正确的买入时机精确地吻合在一起，或是使买入点和图表所示的区域(价格巩固区)相吻合，股票很少会从买入价下跌8%.这是在未来取得成功的关键之处。
另外，该原则并不是说你一定要等到每只股票损失达到7%~8%时才可以把它们卖出去。尤其是在创业板市场上，由于它的股价变化和其他制度方面的特点，可以根据实际情况对止损点进行修订。例如，一旦赚了钱、获了大利，你就可以针对正常的股价波动给予比7%~8%限额多一点的空间；不要卖掉那些从股价最高点下跌7%~8%的股票。
区分两种情形十分重要：一种情形是，你的出发点是错的。股票的走势并非如你所预期的那样，你开始损失掉辛辛苦苦挣来的钱，也可能损失更多。另一种情形是，出发点是正确的。股票走势很好，你赚钱了。
你用的是赚来的钱，所以你可以给予股价波动大一点的空间，而不会因为正常的10%~15%的价格波动而提心吊胆。关键是要精确地在突破点时购入股票，从而使股价下跌8%的可能性最小化。总的原则是：某股下跌空间较大时应该止损，下跌空间很小时可以不止损；主力资金虚晃一枪时(指庄家未出货)不需要止损，当主力资金离开时要坚决止损。
例如，一只股票运行具有明显向上的趋势，中途却急跌，甚至于跌停。而这种无量急跌的过程很可能会超过前期的5%~10%,而且个别时候会跌破重要的均线。莫名其妙地出现一根大阴线，所有的均线都失守，再看看前两个月的趋势，主力运作痕迹明显，就基本上可以认定为庄家震仓，无须止损。
