投资体系是一个投资者，或者一个机构对自已投资方法全面的总结。投资体系的上半部分由投资理念、投资策略(买入原则，卖出原则，估值方式)、资金管理(风险控制，仓位控制，、投资分析(行业选择，企业选择，股票池)、投资理念中的一些缺陷五大部分组成。投资理念的自身缺陷很重要，当然如果把括号中的每个部分作为一个单元，那么分类就多了。我们认为上面这些仅仅是对于投资理解的一小部分，最多算是上半部分。
上半部分的作用:①发现未知或者补充知识的盲点，做到有的放矢;②通过制度保证投资行为不受临时市场行为的影响;③避免发生混乱。
体系内容的下半部分为投资心态和投资的人生观、世界观、财富观，即如何做人的学习和思考。
下半部分的重要性:能够从根本上保证知行合一。如果仅仅有上半部分内容的投资体系是不完整的投资体系。因为，上半部分充其量最多仅仅是一个投资的规章制度，而下半部分则是一个企业的文化。对于一个弱小的企业，或者刚刚起步的企业是不可或缺的，但是想要做强做大，则要有意识地去培养企业文化。意识是一种习惯的前提，没有意识就一定做不好。从这个意义上讲，后半部分是一堂永远不会结束的必修课。投资体系是知的层面，而投资行为是行的层面，知行合一是个比较难做的事情。只有从根部，即文化人手思考投资，使正确的投资理念、投资习惯融人到自己的血液中去，才能达成知行合一。
需要注意的是，在完成体系的过程中，应注意体系内部的和谐统一。此外，投资体系是在投资实践中对自我的一种审视或者思考，一切要来源于实践，服务于实践。因此，投资者务必在实践的过程中注意修正、改进自己的投资体系。
为什么说投资体系如此重要呢?因为，股市就如同战场一样，拥有了完善的投资体系就相当于配备了装备很高级的战斗铠甲，这样你的战斗力就会大大增加。如果你赤手空拳，那么很难想象你会轻松在战争中胜利。但是一旦你拥有了进攻和防守的整套战术，再配备上先进的武器，那么你将无往不胜。
进入投资世界，首先要建立投资体系，那么对于一般投资者而言，如何建立投资体系?
我们知道，投资体系包括投资理念、投资策略、投资标的、仓位管理、投资分析等等内容，要想把这几个环节都整合的非常到位，的确也不是一件很容易的事情。下面我们分别来详细地讲述一下各环节的要点。
1.投资理念
投资理念是体现投资者投资个性特征的、并促使投资者正常开展分析、评判，决策并指导投资者行为，反映投资者投资目的和意愿的价值观。它由投资者的心理、哲学、动机，以及技术层面所构成。
一般来讲，投资理念主要有长期的价值投资理念与中短期的趋势投资理念。价值投资追求获利的幅度，趋势投资追求获利的速度，二者各有所长，但真正赚大钱的人都是以价值为主，趋势为辅，这二者是可以圆融的，并非完全对立。因此在投资理念方面，首重圆融，圆融无碍，获利才轻松。
长线投资理念:通常情况下，一年以上的持有者就应该算是长(线)期投资了，但是有好多股东几乎是几年乃至十几年持有同一股票，这更是长线投资了。长线，多数情况下是以基本面为依据或者买入后期待公司出现大的发展进而带动股票价格出现涨幅。一般来说，一家公司的基本面很难在几个月内出现明显的转变，所以如果以这种思路去介入股票的话，往往要持续一年以上，一般称为长线投资。
短线投资理念:短线投资是指在几天内，甚至当天内买进卖出获取差价收益的投资行为，从本质上看属于投机行为。短线投资所冒的风险较大，但有时收益很可观。对做短线者来说，公同业绩好坏、市盈率高低是不重要的，重要的是股价是否有相当幅度的频繁涨落，从而有利可图。一般而言，受经济周期影响较大的公司发行的股票，所支付的股息较高，承担的风险也较大，是短线投资的优选对象。
一般来说，成功的投资理念是不可能一次形成的，它靠的是累积。投资理念可以因人而异，而成功的投资理念是完全不相同的。
2.投资策略
投资策略是指对投资资产根据不同需求和风险承受能力进行的安排、配制。也可以认为，投资策略是指买卖股票之前制订好详细的投资计划。
对于长线投资者来说，投资前要制订好详细的仓位计划，可以利用金字塔方式建仓，上涨时逐步减仓，下跌时逐步补仓，这样可以长期缓慢降低成本，利润也会显现出来。
值得关注的是，金字塔建仓方式是全世界较为风行的建仓操作法之一，无论是欧美的投资大师，还是一般的投资基金，都使用金字塔建仓法操作。它的的特点就是将买入的投资品种的平均价格保持在较低价格。对于短线投资者来说，实现选择好投资标的，然后设置好止盈位和止损位，并且要严格执行，这样才能成功操作短线。否则，短线操作很容易“被”长线。
3.投资标的
投资标的是指你的投资对象，也就是你最终所选择的股票。一般来说，影响股票价格的因素主要有公司经营状况、宏观经济因素、政治因素、心理因素等。 4.公司经营状况
股份公司的经营状况是股票价格的基石。从理论上分析，公司经营状况与股票价格成正比，公司经营状况好，股价上升;反之，股价下跌。公司经营状况的好坏，可以从以下方面来分析:
(1)公司资产净值。资产净值或称净资产是公司现有的实际资产，是总资产减去总负债的净值。资产净值是全体股东的权益，也是决定股票价格的重要基准。股票作为投资的凭证，每一股份代表一定数量的净值。一般而言，每股净值应与股价保持一定比例，即净值增加，股价上涨;净值减少，股价下跌。
(2) 盈利水平。公司业绩好坏集中表现于盈利水平的高低，公司的盈利水平是影响股票价格的基本因素之一。在一般情况下，公司盈利增加，股息也会相应增加，股票的市场价格上涨;公司盈利减少，股息相应减少，股票市场价格下降。但值得注意的是，股票价格的涨跌和公司盈利的变化并不是同时发生的，通常股价的变化要先于盈利的变化，股价的变动幅度也要大于盈利的变化幅度。
(3)公司的派息政策。股份公司的派息政策直接影响股票价格。股息与股票价格成正比，通常股息高，股价涨;股息低，股价跌。股息来自于公司的税后净利，公司净利的增加只为股息派发提供了可能，并非盈利增加，股息就一定增加。公司为了把盈利合理地运用到扩大再生产和回报股东支付股息等，制定了一定的派息政策。派息政策体现了公司的经营作风和发展潜力，不同的派息政策对各期股息收人有不同影响。此外，公司对股息的派发方式(如是派发现金股息，还是派送股票股息，或是在送股的同时再派息)也会给股价波动带来影响。投资股票的一个目的是要领取股息。因此，每年在公司公布分配方案到除息除权前后是股价波动最大的阶段。
(4)公司在行业中的水平、市场份额、规模等。
图4-1是万通地产经营情况。2012年以来它的走势在房地产板块中属于强势品种，受到市场广泛关注。
5.宏观经济因素
宏观经济发展水平和状况是影响股票价格的重要因素。宏观经济影响股票价格的特，点是波及范围广、干扰程度深、作用机制复杂和股价波动幅度较大。
(1)经济周期循环。社会经济运行经常表现为扩张与收缩的周期性交替，每个周期一般都要经过高涨、衰退、萧条、复苏四个阶段，即所谓的景气循环。经济周期循环对股票市场的影响非常显著，可以这么说，是景气变动从根本上决定了股票价格的长期变动趋势。
通常经济周期变动与股价变动的关系是:复苏阶段——股价回升;高涨阶段——股价上涨;危机阶段——股价下跌;萧条阶段——股价低迷。经济周期变动通过下列环节影响股票价格:经济周期变动——公司利润增减——股息增减——投资者心理和投资决策变化——供求关系变化——股票价格变化。在影响股票价格的各种经济因素中，景气循环是一个很重要的因素。
值得重视的是，股票价格的变动通常比实际经济的繁荣或衰退领先一步，即在经济高涨后期股价已率先下跌，在经济尚未全面复苏之际，股价已先行上涨。国外学者认为股价变动要比经济景气循环早4~6个月，这是因为股票价格是对未来收人的预期，所以先于经济周期的变动而变动。正因为如此，股票价格水平已成为经济周期变动的灵敏信号或称先导性指针。
(2)货币政策。中央银行的货币政策对股票价格有直接的影响。货币政策是政府重要的宏观经济政策，中央银行通常采取存款准备金制度、再贴现政策、公开市场业务等货币政策手段调控货币供应量，从而实现发展经济、稳定货币等政策目标。无论是中央银行采取的政策手段，还是最终的货币供应量变化，都会影响股票价格。
(3)市场利率。市场利率变化通过以下途径影响股票价格:
①绝大部分公司都负有债务，利率提高，利息负担加重，公司净利润和股息相应减少，股票价格下降;利率下降，利息负担减轻，公司净盈利和股息增加，股票价格上升。
②利率提高，其他投资工具收益相应增加，一部分资金会流向储蓄、债券等其他固定收益的金融工具，对股票需求减少，股价下降。若利率下降，对固定收益证券的需求减少，资金流向股票市场，对股票的需求增加，股票价格上升。
③利率提高，一部分投资者要负担较高的利息才能借到所需资金进行证券投资。如果允许进行信用交易，买空者的融资成本相应提高，投资者会减少融资和对股票的需求，股票价格下降。若利率下降，投资者能以较低利率借到所需资金，增加融资和对股票的需求，股票价格上涨。
④通货膨胀。通货膨胀对股票价格的影响较复杂，它既有刺激股票市场的作用，又有抑制股票市场的作用。通货膨胀是因货币供应过多造成货币贬值、物价上涨。在通货膨胀之初，公司会因产品价格的提升和存货的增值而增加利润，从而增加可以分派的股息并使股票价格上涨。在物价上涨时，股东实际股息收入下降，股份公司为股东利益着想，会增加股息派发，使股息名义收入有所增加，也会促使股价上涨。通货膨胀给其他固定收益的证券带来了不可回避的通货膨胀风险，投资者为了保值，增加购买收益不固定的股票，对股票的需求增加，股价也会上涨。但是当通货膨胀严重、物价居高不下时，企业因原材料、工资、费用、利息等各项支出增加，使得利润减少，引起股价下降。严重的通货膨胀会使社会经济秩序紊乱，使企业无法正常地开展经营活动，同时政府也会采取治理通货膨胀的紧缩政策和相应的措施，此时对股票价格的负面影响更大。
6.政治因素
政治因素对股票价格的影响很大，往往很难预料。主要有:战争、政权更迭、重要经济政策的出台、国际社会政治、经济的变化等。
7.心理因素
投资者的心理变化对股价变化影响很大。在大多数投资者对股市抱乐观态度时，会有意无意地夸大市场有利因素的影响，并忽视一些潜在的不利因素，从而脱离上市公司的实际业绩而纷纷买进股票，促使股价上涨，反之，在大多数投资者对股市前景过于悲观时，会对潜在的有利因素视而不见，而对不利因素特别敏感，甚至不顾发行公司的优良业绩大量抛售股票，致使股价下跌。
当大多数投资者对股市持观望态度时，市场交易量就会减少，股价往往呈现盘整格局。股票市场中的中小投资者由于信息不灵，缺乏必要的专业知识和投资技巧，往往有严重的盲从心理，而有的人就利用这一盲从心理故意制造假象、渲染气氛，诱使中小投资者在股价上涨时盲目追涨，或者股价下跌时忍慌抛售，从而加大了股价涨跌的程度。
8.仓位管理
所谓仓位管理，绝非平常我们所说的是满仓还是50%仓位。通俗一点儿说，仓位管理就是在你决定做多某个投资对象时，决定如何分批人场，又如何止损/止盈离场的技术。仓位管理不涉及选股选时技术，甚至有仓位管理专家试验过，通过抛硬币决定做多还是做空，在这样的随机决策下，依托好的仓位管理技术仍旧可以赚到钱。仓位管理在前文我们已经详细介绍过，在此不再赘述。
9.投资分析
股票价格指数仅仅为人们提供了一种衡量股票价格历史变动的工具，然而，人们更关心的是如何预测股票价格的未来趋势，以及买卖股票的适当时机。多少年来，人们不断地对股价走势进行研究，产生了种种方法。现在大多数人采用技术分析法或基本分析法预测股市的走势。所谓技术分析，是相对于基本分析而言的。因此，基本分析法着重于对一般经济情况以及各个公司的经营管理状况、行业动态等因素进行分析，以此来研究股票的价值，衡量股价的高低。而技术分析则是透过图表或技术指标的记录，研究市场过去及现在的行为反应，以推测未来价格的变动趋势。其依据的技术指标的主要内容是由股价、成交量或涨跌指数等数据计算而得的，我们也由此可知一技 术分析只关心证券市场本身的变化，而不考虑会对其产生某种影响的经济方面、政治方面等各种外部的因素。基本分析的目的是为了判断股票现行股价的价位是否合理并描绘出它长远的发展空间，而技术分析主要是预测短期内股价涨跌的趋势。
