要想熟悉的运用KDJ指标，必须知道KDJ本身是怎什么含义：KDJ指标又叫随机指标一般是用于股票分析的统计体系，根据统计学原理，通过一个特定的周期（常为9日、9周等）内出现过的最高价、最低价及最后一个计算周期的收盘价及这三者之间的比例关系，来计算最后一个计算周期的未成熟随机值RSV，然后根据平滑移动平均线的方法来计算K值、D值与J值，并绘成曲线图来研判股票走势。
KDJ 指标的原理，就是利用当前股价（包括大盘指数，下同）在近期分布中的相对位置来预测可能发生的趋向拐点。它是利用市场价格真实的波动来反映价格走势的强弱以及超买超卖现象。所以最重要的是把握住拐点。
一、位置运行方式
KDJ指标三条曲线所形成的位置运行方式一共有三种表现形式，它们是：
1、高位运行方式；
2、低位运行方式；
3、中位运行方式。
DJ有三个值：K值，D值，J值。它们的取值范围是：K值和D值的取值范围都是0—100，而J值的取值范围可以超过100或低于0。当然在现实操作中我们很难发现真正的拐点，那么我们可以试探性的买入或者卖出。（如下图）
如果对KDJ指标发出的买卖信号再进行量化细分，理论上是：
1）、当K值由较小逐渐大于D值，在图形上显示K线从下往上穿越D线，显示目前趋势是向上的，那么在图形上K线向上突破D线时，即为买进信号。
2）、当K值由较大逐渐小于D值，在图形上显示K线从上往下穿越D线，显示目前趋势是向下的，那么在图形上K线向下突破D线时，即为卖出信号。
仅从交叉方面考虑，K值与D值的关系就如同移动平均线之间的关系，也有死亡交叉和黄金交叉之分。
当然很多股票不会触碰到20或者80数据就会上涨或者下跌，那么我们就给出了一个概念叫着：超买超卖区域，在这个区域内大家就要注意观察什么时候出现行情的反转。
如果对KDJ指标的运行位置再进行超买超卖的量化细分，它们是：
1）、K线是快速确认线——数值在90以上为超买，数值在10以下为超卖。
2）、D线是慢速主干线——数值在80以上为超买，数值在20以下为超卖。
3）、J线为方向敏感线——数值大于100属于超买，特别是连续5天以上大于100，股价至少会形成短期头部，反之数值小于0属于超卖，特别是连续5天以上小于100，股价至少会形成短期底部。
二、形态运行方式；
关于KDJ指标的形态运行方式其形态也是比较多的，在诸多的形态中最重要的三种形态就是：交叉、背离、。
1、交叉：单次交叉和多次交叉。单次交叉在上面已经讲述过了，我把单次交叉归类于“位置运行方式”。因为价格上涨了指标在低位总要向上交叉；价格下跌了指标在高位总要向下交叉，关键在于时间的先后。而我把多次交叉归类于“形态运行方式”，主要考虑到产生多次交叉以后确实已经形成了一种形状，诸如：M头、W底、头肩顶、头肩底、双顶、双底之类。二次金叉（或二次死叉）形成的位置越低（或越高）越好、越可靠，这就是抛物线定理。形态一旦确立，就给出了明显的买入（或卖出）信号。
2、背离
顶底背离的概念如下：
当股价创出新高，而KD值没有创出新高，即为顶背离；
当股价创出新低，而KD值没有创出新低，即为底背离；
当股价没有创出新高，而KD值却创出新高，也属于顶背离号；
当股价没有创出新低，而KD值却创出新低，也属于底背离。
因此，顶背离现象的出现表明了市场价格将要在高位发生中短期下跌的逆转信号，也是一种卖出信号。底背离现象的出现表明了市场价格将要在低位发生中短期上升的逆转信号，也是一种买入信号。
