古时候，有个烧木炭的老汉有两个儿子，大的叫青山，小的叫红山，老汉快去世时，把东岗分给了青山，把西岗分给了红山。西岗树木稠茂，能烧很好的木炭，红山很勒快，整天辛辛苦苦地烧木炭，日子过得很富裕，但三五年后，树都被他伐光了，于是红山就在岗上种了庄稼。不料一场暴雨冲走了红山辛辛苦苦种下的全部庄稼。他没有吃的，只好去东岗投奔哥哥。东岗原来树木稀少，但青山很会规划，他先把不成材的树木伐了烧炭，然后又种上新苗；他在岗下开荒种田，养牛喂马。前几年生活很贫困，但三五年后，岗上树苗长大，岗下庄稼连片，牛羊成群。下那场暴雨时东岗上因为为树木防护，所以庄稼一点也没受损害。红山见哥哥这边山清水秀，一片兴旺，非常奇怪，就问哥哥其中的缘故，哥哥语重心长地告诉他说：“你吃山不养山，终究会山穷水尽；先养成山后吃山，才会山青水秀啊!”后来，人们都称赞青山说；“留得青山在，不怕没柴烧。”
在实战中，无论你经验如何丰富，水平如何高，都难免遭遇“套牢”之苦。对于套牢后的操作方法主要是止损补仓和被动地转为长期投资三种，许多投资者反对止损，因为“割来割去的，把钱都割光了”。事实上，合理地止损往往相当有用和有效，谨慎的自救策略核心在于首先不让亏损继续扩大。投资者常常因为赚钱的诱惑而忽视风险导致不赚反赔，一时被套则可能为了等待解套而导致套牢加深直至万劫不复，他们都忘记了在任何时候保本都是第一位而嫌钱是第二位的道理，因此套牢以后不让亏损扩大到不可收拾的地步比解套更重要。
分析止损说来简单，但真正做起来却并非易事。有些人刚止损，股票马上就上涨结果割肉在最底部；而有些投资者则在犹豫中一次次错过出局良机。此外，为了不让自己已盈利的股票变成套牢，当股价滑落到保本价或止盈点时要坚决卖出，止盈方法基本上与止损相同。止损(止盈)通常有以下几种方法：
一、定额止损法。最简单的止损方法，将亏损额设置为一个固定的比例，一旦亏损大于该比例就及时平仓。一般适用于两类投资者：一是刚入市的投资者；二是在期货等风险较大市场中的投资者。定额止损的强制作用比较明显，投资者无需过分依赖对行情的判断，而止损比例的设定是定额止损的关键。定额止损的比例主要由投资者能够承受的最大亏损决定，这一比例因投资者心态经济承受能力等不同而不同，同时也与投资者的盈利预期有关。该方法比较适合于当投资者的持股已经亏损，但目前亏损幅度不大，而且股价将来有可能继续深跌的时候使用，特别适合在牛市末期买入和追高买入失败时应用。主要有：
(1)根据损失程度的百分比止损。当现价低于买入价5%或10%时止损，而投机型抢帽子客的止损位设置在下跌3%左右，投资型长线客的止损位设置的比例相对较大，在上升趋势中被套可以适当放宽止损幅度如15%。一般而言，10%止损位最为常用。
(2)根据与近期的最高价相比设置止损。当股价从最高价下跌达到一定幅度时卖出，如果此时处于亏损状态则为止损；处于盈利状态则为止盈。一般也设10%幅度为止损位。
二、技术止损法。将止损设置与技术分析相结合，剔除市场的随机波动之后，在关键的技术位设定止损单，从而避免亏损的进一步扩大。一般而言，运用技术止损法，无非就是以小亏赌大盈。通过对股价运行形态的分析，一旦发现股价出现破位时，则坚决止损。实战中投资者在止损之后还要注意空中飞刀，不可伸手去接，在股价下降趋势确立后要抱紧钱袋，在下降趋势中出头来抢反弹，如.同刀口舔血、火中取铜钱，特别是无最小幅阴阳交错的下跌，使投资者往往产生止跌的错觉，从而错失提早止损出局的时机。主要有：
(1)趋势切线止损法。包括股价有效跌破趋势线的切线；股价有效击破江恩角度线1×1或2×1线；股价有效跌破上升通道的下轨等。
(2)形态止损法。包括股价击破头肩顶、M头、圆孤顶等头部形态的颈线位；股价出现向下跳空、突破缺口等等。
(3)K线止损法。包括出现两阴夹一阳、阴后两阳阴的空头炮，或出现一阴断三线的断头铡刀，以及出现黄昏之星、穿头破脚、射击之星、双飞乌鸦、三只鸟鸦挂树梢等典型见顶的K线组合等。
(4)筹码止损法。筹码成交密集区对股价会产生直接的支撑和阻力作用，一个坚实的底部被击穿后，往往会由原来的支撑区转化为阻力区。根据筹码成交密集区设置止损位，一旦破位立即止损出局。
(5)均线止损法。一般而言，MA10维持短期趋势，MA20或MA30可维；持中期趋势，MA120、MA250可维持长期趋勢。如果是一位短线客，可以MA10作为止损点；如果是长线买家，则可参考MA120、MA250作为止损点；对于中线客来讲，MA20在实际运用中显得更为重要。投资者如在上升通道的下轨买入后，等待上升趋势的结束再平仓，并将止损位设在相对可靠的移动平均线附近。如果股价一直处于MA20上方且MA20处于上升状态，可不必为其小幅回调担心，在上升途中股价回调总会止于MA20上方；而失去上涨能量之后，股价开始回调或横盘，MA20会由上移逐步转为走平，此时应引起高度警惕，一旦出现有效跌破MA20，在3日内无法再次站上，则应立即止损出局。
(6)指标止损法。根据技术指标发出的卖出指示，作为止损信号，主要包括：MACD出现绿色柱状线并形成死叉；SAR向下跌破转向点且翻绿等等。其中最简单、最实用的就是SAR拋物式转向指标，亦称为停损点转向操作系统。SAR就像股价的守护神，一旦上涨的速度跟不上，或者股价反转下跌，SAR都会紧紧盯着，股价跌破SAR就为平仓出货的极佳信号。
三、无条件止损法。当市场的基本面发生了根本性转折时，投资者应摒弃任何幻想，不计成本地杀出，夺路而逃，以求保存实力择机再战，称为无条件止损。如当庄股资金链断裂、天灾人祸等利空消息时，投资者应当机立断砍仓出局。
从实战经验来看，10%定额止损法、趋势切线止损法、均线止损法、SAR止损法等都能较合理地设置止损位，投资者可把这几种方法结合起来综合研判，从而确定较为合理的止损位。“凡事预则立，不预则废”，所有的止损必须在进场之前就已设立，而且价格的破位是我们离场的充分条件。不伤元气，不伤财气，“留得青山在，不怕没柴烧”，“不怕错，就怕拖”，当价格真实地突破止损点时，应当按计划实施无条件离场，而不应当心存侥幸。即使判断失误，止损所造成的损失也往往较小，但是不止损的结果往往是深度的套牢，甚至是亏损巨大的割肉。这才是止损技巧的真谛。
