19世纪，为了保持银行流动性，美国开始建立存款准备金制度。20世纪50年代到80年代，货币学派的兴起，存款准备金制度受到了真正重视，在此期间，人们越来越深刻地认识到货币供给量与经济发展的密切联系。但是，自20世纪90年代以来，许多国家的央行都降低或取消了法定准备金率。而中国央行近几年来三次实行了存款准备金率上调措施，这一举措会给中小企业的贷款融资情况带来什么样的影响，是本文的探讨主题。本文首先从存款准备金率入手，基于存款准备金率概况的理解下，进一步分析了它对中小企业贷款融资的影响，并提出了相应的解决措施，具有一定的参考价值。
存款准备金中小企业贷款融资影响
一、存款准备金与存款准备金率
（一）概念
存款准备金是指金融机构为保证客户提取存款和资金清算需要而准备的在中央银行的存款，存款准备金率是指中央要求的存款准备金占其存款总额的比例，即存款准备金制度的实施，只要两个方面的作用，一是控制信贷，存款准备金率的调动，必然会导致金融机构必须根据它调动的具体百分比，将存款总额按存款准备金率比例折合的一部分钱，缴存于中央银行，这使得金融机构可贷款金额将随着存款准备金率的变化而发生改变；二是控制货币供给量。通过实行存款准备金率上调，使得银行利率也随之上调，导致货币紧缩政策的反馈信号，同理，存款准备金率的下调，也会导致货币扩张政策信号的出现。
（二）现状
2011年以来，央行以每月一次的频率，连续四次上调存款准备金率，如此频繁的调升节奏历史罕见。2011年6月14日，央行宣布上调存款准备金率0.5个百分点。这也是央行年内第六次上调存款准备金率。直至2011年12月，央行才开始了三年来首次下调存款准备金率的措施。存款准备金率的上调，将会削弱中小企业贷款融资的能力。 存款准备金的上调主要是基于两个方面。一是，国内货币流动性太大，过剩的货币流通造成了国内货币的通货膨胀，中央迫切的需要通过实行上调准备金率来抑制货币流通性,防止经济过热现象的出现；二是，美国兴起了一股信贷危机，造成了全球大面积的金融危机，为了保证国内金融系统的正常运转，保证中央银行的支付能力，实行存款准备金率上调措施，既有利于银行的抗分险能力，又能抑制金融危机的出现。
二、存款准备金率上调对中小企业贷款融资的影响
中小企业是我国国民经济发展的主导力量，它们占中国企业数目的90%，为国内创造着大量的就业岗位。但是，中小企业存在着信息不对称、投资风险高、回报率低等问题，而它的经营发展又在大部分上依赖于外部融资。这使得资金的不足成为中小企业贷款融资的一大难题。存款准备金率的上调，对中小企业贷款融资既有正面影响，又有负面影响。
首先，国家上调存款准备金率，银行会基于自身利益的考虑，更多的会放弃长期型的大型企业项目，转向短期需求资金的中小型融资企业，加大对中小企业项目贷款的支持。这样的贷款转向局面，拓展了中小企业的贷款融资渠道，甚至能够改善中小企业信贷成本较高的现状，提高其资产回报率。 其次，存款准备金率的上调，导致大部分商业银行不得不缩减对外的信贷金额，放贷能力降低。同时，贷款金额的稀缺性，而中小企业信贷考核体系的不完善不可靠性，以及担保机制的贫乏，会使得商业银行一如既往的支持风险相对较低、资产回报率较高的大型企业，这对于中小企业贷款融资的经营是一大噩耗。不利于中小融资企业的发展。
三、促进中小企业融资发展的对策
（一）企业需加强财务管理，强化信用管理
贷款融资企业作为资金需求企业，财务管理便成为了企业经营、吸取外部融资最为重要的部门。企业财务信息的透明度，直接决定着融资机构对企业认可度的评判标准。因此，企业应加强财务人员的职业培训力度，规范财务报表制作的进程，基于市场变化的调整下，加大企业财务信息透明度，进而强化企业的信用管理。
（二）银行需健全中小企业的信贷考核体系
存款准备金率的上调，对于银行来说，放贷能力受到了限制，而银行针对于中小企业贷款融资存在的一系列不足，不应去逃避，而是更应该在自身利益的考虑下，与中小企业共同携手，共同解决难题，健全对中小企业的信贷考核体系，建立一套完善的高校的信贷考核机制，在扩大对中小企业的贷款能力的同时，对每个贷款需求的中小企业进行信用评估，实行及格者优先选择的原则。
（三）政府需加大对中小企业支持力度，完善中小企业的信贷担保机制
政府作为市场的调节者，对于中小企业的信贷限制，政府应加大对中小企业的扶持，对其进行多种政策辅导，并制定一套区别于大型项目企业融资的政策，例如减免相应的税收征收额、政策性补助等，采用监督与激励并存的方法，完善中小企业的信贷担保机制，采用多种担保形式、多种担保机制并存的原则，降低中小融资企业的项目信贷风险性。同时，加大对金融放贷机构，例如银行的监管，两手控制，落实对中小企业贷款融资的支持，促进中小企业贷款融资的发展。
四、总结
存款准备金率的调动是一把双刃剑，中小企业贷款融资需谨慎对待，既要抓住机遇，又要面对挑战。在积极探索自身企业发展的过程中，要充分利用好存款准备金率这一政策，趋利避害，做好企业未来规划，降低贷款融资的风险，致力于实现企业利益最大化。
