无形:
继2010年5月11日L1009合约出现经典波动形态以后,2010年5月12该品种再度在盘中形成经典走势。历史果真会不断地重复 ,既然历史的走势在当前会不断地重现,那么,我们的学习也必须要不断地重复,任何知识只学一次是绝对不行的,熟才能生巧,巧才能生钱。
学员刘先生:
以前从没有接触过老师这样的盘后学习方式,刚开始这样学习时不觉得有什么特别,但随着学习时间的延长,发现进行盘后总结是那么的重要，一天不听老师的总结深就会觉得心里少了些什么似的。
无形:
大家愿意学习我们就会愿意为大家讲解。在学习的问题上,我们要一而再再而三地重复、重复、再重复，我认为谁要是厌倦了,也终将被市场惩罚。
持续性的学习是很枯燥的,投资者要是哪天能够觉得学习是一项非常有意义、非常有乐趣的事情，那么,您离成功就已经很近了。
学员刘先生:
我反倒觉得老师应当对某一个活跃的品种进行连续性的总结,这样好像可以使思路更加连贯。
无形:
这是一个不错的想法 ,但有时并不太可行,假设价格连续多日形成小幅震荡,并没有什么经典走势出现,也就没有学习的价值了。每天把各品种中的经典走势提炼出来，然后与大家一起进行总结,这样才会学到更多的知识。
L1009合约因为连续两天的走势都非常经典,价格波动过程中涉及许多必须要掌握的技巧所以,我们才对它进行连续讲解。总之,哪个品种的走势有值得学习的地方,我们就对哪个品种进行总结,这是我们提升操作水平的捷径。
下面,我们开始对L1009合约2010年5月12日的走势进行总结。
学员刘先生:
首先进行日K线分析，您已说过多次，在对当天进行操作之前,整体日K线的走势必须要重视。老师就不用提问了,我先来说一下。
在图8-56中,收出一根破位大阴线以后,价格出现了反弹上涨的走势，但在2010年5月11日却再度收出一根大实体阴线,空方的力度很强大,下降趋势没有任何停下来的迹象，因此应当继续顺势做空。
无形:
养成这样的习惯很好,始终要记住:日K线的趋势很多时候都可以为我们指明当天盘中价格波动的方向。
大阴线出现后的反弹阳线看似有初步企稳的迹象但价格又大力度下行,可见,企图在下跌过程中抄底是多么困难的事情。与其猜测底在哪里，倒真不如等底部明确形成以后再进行操作得好。
学员刘先生:
我以前花了很多时间研究底部的特点,但却很少能真正地识别出底部在哪里,跟着老师学习以后才明白,底是走出来的，而不是猜出来的。
无形:
价格下跌就不要考虑做多，价格上涨也不要考虑做空。什么时候市场给了我们明确的信号不能再继续顺势操作时我们再反向操作。就像L1009合约的走势一样将反弹忽视掉,把抄底忘掉,始终跟着趋势走,这才可以赚到钱。
顺势而为说起来简单,但做起来却很难,就是因为投资者总是认为自己比市场聪明,但最终却都受到了市场的惩罚。
学员刘先生:
日K线既然趋势向下,第二天就应当寻找做空的机会,除非整体市场盘面呈现多头状态,或是价格的波动有明确的做多机会,否则,做空就将是第二天的主思路。下面请老师结合盘中的走势,具体讲解一下这一天盘中都有哪些需要重视的技术要点?
无形:
在图8—57中，L1009合约在2010年5月12日开盘后略作上冲，便又快速下跌,在跌破首根K线范围以后,价格形成低点震荡的走势。从量价形态来看，这个位置可以进行做多的操作吗?
学员刘先生:
在这个位置做多有一定的风险,但却也有可行之处。风险在于,价格反弹时的成交量并没有放大,量能并不支持价格出现较大的上涨。而之所以可行,就是因为杀跌低点出现了放量的状态,低点见巨量意味着价格容易引发反向波动。这是做多的理由吗?
无形:
杀跌低点见巨量绝非是做多的理由,而是平空单的理由,切记不能将平空单的理由当做是做多的理由。
从1分钟K线图来看，杀跌低点见巨量后,形成了低点不破的技术形态,这是值得我们关注的第一个要点。
从后期走势来看,低点区间形成了小级别w底形态,这是第二个值得关注的要点。而在价格向上突破w颈线时,就是开仓做多的时机。
当然,仅这两个理出还是不够的,您能从MACD指标的形态中发现什么问题吗?
学员刘先生:
结合MACD指标来看的话,形成了底部背离的迹象,价格虽然连续下跌创新低,但是MACD指标却率先形成了低点抬高的迹象,这与1分钟K线图的趋势正好相反。
无形:
在价格连续下跌以后,一定要注意MACD指标底部背离现象的出现,从历史的经验来看,价格的趋势方向最终会服务于指标的运行方向。当然,这种方式不能在价格初期下跌时使用,一定要在价格已经出现较大幅变以及较长时间的下跌以后才能使用。
结合MACD指标来看,底背部离现象的形成,说明价格随时将会有反弹走势出现;杀跌低点见巨量,价格容易引发反向波动;低点不破走势也向投资者发出了需要留意反弹出现的提示信号。而后,一旦价格向上突破小w底颈线时,就可以投机性入场开多单了。
学员刘先生:
量能在价格反弹上涨时并没有形成完美的配合，这种现象也不能忽视吧?
无形:
正是由于量能没有形成完美配合,所以,价格上涨的性质才是反弹,如界量能配合放大,可能就会在盘中形成一夜上涨行情了。把量能不配合的上涨视为反弹或是短线上涨,因为上涨周期都比较短，所以，不适合长时间持仓。而把量能完美配合的上涨视为一轮真正的上涨行情,可以顺势持仓，趋势不变就没必要离场。
量能的状况往往可以决定价格的波动性质,这是必须要引起重视的。
在图8-58中,经过一段时间的上涨以后,价格形成局部顶部,而后震荡下行,顶部区间的技术形态也非常经典我们将一一进行讲解。您先来说一下K线图中顶部有什么样的技术特征。
学员刘先生:
反弹上涨后的顶部形成高点不过的技术形态,后期的上涨始终没有突破之前的高点,加之日K线的下降趋势,应当在这个区间找机会做空。
无形:
在空头市场中,高点不过是一种经常会出现的走势,这是投资者必须要掌握的操作技巧之一。K线形态分析完毕后,要再对量能形态进行分析,您再来说一下顶部区间成交量都有什么样的特点。
学员刘先生:
在价格震荡的时候,成交量连续葵缩，这使得上涨没有了后继的力量，这也是需要考虑做空的一大技术理由。
无形:
在弱市中，一旦价格上涨到高点开始缩量震荡时.盘中的局部趋势就会有很大可能得以改变。K线的高点不过，以及量能的明显萎缩,增加了价格下行的可能性。
如果结合MACD指标进行分析，您能看出此时价格的波动有什么样的技术特点吗?
学员刘先生:
这一次形成了顶部背离的迹象，价格没有形成明确的下降趋势,但MACD指标线却率先下行,按老师的话说就是:价格最终会服从于指标的趋势。MACD指标进一步增加了价格下行的可能性。
无形:
MACD指标不仅可以在低点处发出底部背离的信号,还可以在价格顶部区间发出顶部背离的信号。一旦指标有此信号出现，投资者一定要按照指标的方向进行操作,而不是按照价格的方法操作,否则很容易产生投机性亏损。
量能不配合、高点也过不去、MACD指标又形成顶部肯离信号,价格想要上涨真是困难重重。
学员刘先生:
如果再结合布林线指标进行分析,价格后期的波动好像就更加明确了。在第一个高点形成价格小幅震荡时,反弹的高点受到了布林线指标上轨的压力。记得老师曾经讲过,在弱市市场中,一旦价格无量反弹接近布林线上轨。就是一次理想的做空机会。
无形:
没错。从图8-58中的走势来看,价格受到布林线上轨的压力位置就是一次非常完美的做空点位。结合刚才讲的三大趋空因素,再加上布林线指标的压力提示,这个顶部的获利机会就形成了。以后再见到这种走势相信大家都知道该怎样进行操作了。
在图8-59中，L1009合约在2010年5月12日下午开盘以后形成了什么样的技术形态呢?
学员刘先生:
下午开盘后形成了一个非常标准的下降三角形形态。下降三角形是经典的中继形态,在下跌途中出现它,往往意味着价格还将会继续下跌。
无形:
在三角形区间成交量依然保持着萎缩的状态,这说明依然没有资金感意积极入场做多，由于整体趋势明确向下,所以,价格下行的可能性非常大。同时,虽然价格的低点没有降低,但高点却在不断降低,这种形态也可以看做是高点不过技术形态。在价格处于弱势的情况下,从高点和低点的关系来看,价格上涨的可能性依然较小。
价格的波动形成经典的技术形态,那么,交易点位就非常容易确定。您来说一下应当在什么情况下开仓做空呢。
学员刘先生:
在价格向下突破三角形底边线的时候入场做空，一旦向下突破底边线便意味着价格将要延续之前的趋势。
无形:
向下突破底边线做空是三角形形态经典的做空点位，同时,我们也可以理解成为价格向下创新低时做空。
三角形是中继休整形态,空方休息完毕以后，自然会继续发力,而新一轮下跌行情如果出现,必然会向下破位,只要能够破位价格就可能会继续下跌。
还有一个问题是,我们该如何通过这科技术形态预测价格后期的下跌空间呢?
学员刘先生:
三角形形态中最高的那个点至底边线的距离就是破位后价格的理论下跌空间。三角形高点价格为10900元,底边线价格约为10855元，所以，价格后期将会跌至10810元。
无形:
您的回答真是太棒了!从破位后的走势来看，一根大阴线一下子就跌到了理论下跌的点位处。经典的技术形态不仅可以向我们提示交易点位的所在,还可以帮助我们预测价格未来的下跌空间。这也是大家必须要掌握的一种分析方法。
在图8-60中,L1009合约于2010年5月12日下午14:20到达盘中最低点，而后出现反弹,当价格再次出现反弹上涨走势的时候,我们又该如何进行操作呢?
学员刘先生:
应当继续保持空头思路,将价格的反弹视为又一次逢高做空的机会，而不宜入场做多。因为至尾盘期间，价格的弱势特征已经太明显了,想要转势是一件很困难的事情。所以,我认为逢高做空才是正确的操作思路。
无形:
思路完全正确。但是,当价格出现反弹走势的时候,我们应当如何预测高点所在呢?
学员刘先生:
这就需要再次结合布林线指标进行分析。在价格反弹的时候,布林线中轨是第一道压力位,如果价格向上突破该压力位,那么,布林线上轨将是一道巨大的压力,价格往往很难突破这道空方的防线。根据这个原理,高点要么在布林线中轨附近,要么在布林线上轨附近。
无形:
在价格下跌出现反弹的时候,就是利用这种方法预测反弹高点的所在，看来你对布林线指标的应用已经比较熟练了。从图8-60中的走势来看,价格反弹的高点距离布林线上轨非常近,布林线的上轨压力的确发挥了作用。所以,这就是一个比较合适的做空点位。
假如我们抛开布林线指标，价格在反弹时出现什么样的现象就有可能形成高点呢?
学员刘先生:
出现巨量现象时,价格将有可能结束反弹,因为高点巨量很容易引发价格的反向波动。
无形:
在1分钟之内大量资金集中成交,并且成交量柱体极高,这种量能形态就称之为异常巨量。异常巨量的出现说明资金在此分歧极大，这是导致价格反向波动的主要原因。所以，高点一旦见到巨量,反弹走势也将会随之结束。
从图8-60中的走势来看,那根反弹大阳线受到了布林线上轨的压力，同时还放出了巨量,在价格整体处于弱势波动的情况下,就构成了一次极好的做空机会。
在价格处于弱势的情况下,虽然存在做反弹的机会,但希望大家放过这种机会,因为这种钱赚得不稳当,一定要让我们的操作方向与价格的大方向一致,只有这样,我们才可以轻松地完成每天1%的收益目标。只要坚持顺势而为,“每天赢利1% x240个交易日=一年十倍”的目标并不困难。
