股价上涨之所以困难,重要压力之一来自于上方的套牢盘。下跌期间不断地有人抛售,卖出的人一定对应买入的人,买入的人由于后期股价的继续下跌而被
套牢。可以说股价一路下跌就一路有人被套。虽然有的人看到行情向着不利于自己的方向发展而割肉离场,但是一定有人存在侥幸心理,他们希望股价能向着自己的预期发展,这些人会持有股票并期待着日后的上涨。还有些人因为严重套牢,将一直持有股票直到解套为止。
股价的上涨需要克服获利了结盘与解套盘的压力。下跌期间的套牢盘分布是不均衡的,在下跌中后期，由于很少有人愿意进场做多致使套牢盘非常少,这也就是反弹初期股价能够快速上涨的原因。股价上涨就像是攻占敌人的山头,山头上有敌人的重兵防守,需要歼灭山头上的敌人才能占领高地敌人的重兵防守带就是前期下跌的放量区,这里有不少人在前期高点处进场接走了抛盘,被套的股票很多,对于上涨所要克服的压力就大。请见图。
图中方框A处就是前期头部处的大量换手区。由于那里有大量的换手,说明有不少资金看到放量上涨而进场追涨,结果由于后期的下跌而被套。这几根放大量的K线组成了一个压力带,就是方框B。如果股价要突破方框B,就必须解放那些被套在方框A区的套牢盘。要解放套牢盘就需要换手,把解套盘买走。要确定套牢盘的数量是否减少,可以通过方框A后的下跌期及下跌后低位震荡时期的换手来判断。大家可以发现,股价跌下去后在低位换手非常小,量能极度萎缩,说明没有什么方框A区间的套牢盘割肉,也就是说方框A中的套牢盘数量没有大的变化。所以在突破压力带的时候需要放出和方框A中差不多的量才能够完成解套。大家注意:突破方框B是分两步完成的,一次先是试探而后回落,试探之时量能放出,缩量回落后,当回落到量能极度萎缩后再次发力,一举突破方框B。
回落时量能极度萎缩,说明无论如何回落也没有多少人抛出股票,既然空方已经没有什么抛盘,自然股价就会再次反转向上(万物都会向着阻力小的方向发展),突破B区时放出的量能与方框A区的量能无大异这种放量说明有资金把解套盘纳入怀中,一路把上方的挂卖单统统买下,使股价迅速上涨这种集中买入,八成就是主力入场。主力大量买入后就要快速脱离其成本区,后期就是快速上涨。
股价在上涨之前主力要进行洗盘工作,其目的就是把场中的做多不坚定分子剔除出局。股市中那些不坚定的做多分子随时会反手做空加空方,影响主力做多。从图中可以看出,股价的回档很浅,下跌到了方框B处就反转向上。
方框B处的做空力量被主力消化后就都变成了坚定的做多力量,自然就成为支撑带。股价下跌到方框B处量能迅速萎缩,也说明场中做多力量都比较坚定。假如股价一回落就出现大批的恐慌性抛盘,说明场中做多力量不坚决,稍有风吹草动就会反手做空,这就会对日后的上涨造成比较大的压力,股价很可能会进入到比较长期的调整阶段,进行大力度的洗盘清理浮筹。
判断洗盘时间的长短可以通过洗盘之际的量能萎缩速度和萎缩幅度来判断。量能萎缩迅速,萎缩的程度能达到地量,说明场中的不稳定股票很少,场中大部分都是坚定做多的股票,日后的上涨力量也就大。实际操作中,我们的切入点就可以选在突破B区的时候介入突破后往往有洗盘,洗盘结束后再次放量上涨的时候进行补仓。是比较稳健的操作手法。大换手处压力就大,克服大换手处的压力就需要突破时有大换手,一旦克服掉大换手处的压力,后期就会有一波涨势。这个分析思路只可用于长期下跌后的初涨股,而不可用于长期上涨后的筑头股票。
总之,某一点位换手率越大,该点位就越可能成为压力区或者是支撑区。
