投资者如何进行风险管理和控制？
对于投资者，其风险管理的目标应该是:维持自身投资的权益，保障自身财务的安全。为了管理和控制自身所面对的风险，投资者可采取以下防范措施。
第一，熟悉期货交易规则、期货交易软件的使用，以及期货市场的基本制度，控制由于对交易的无知而产生的风险，特别是对于股票交易者而言，要学会做空，不能在不考虑价格和时间两个因素的情况下，执着于一个方向。
第二，慎重选择期货经纪公司。认真了解期货经纪公司的资信情况、交易业绩、代理业务的范围和资格，以及有关的规则和制度，以寻找安全可靠的经纪公司，降低代理风险，
第三，仓位和止损控制，由于每日结算制度的短期资金压力，投资者要学会抛弃股票市场满仓交易的操作习惯，控制好保证金的占用比率，防止强行平仓的风险。要根据交易计划加仓或止损，不可抱侥幸心理硬扛，或在贪婪心理驱使下按倒金字塔方式加仓。
第四，合约到期的风险控制，由于股指期货存在到期日，投资者一方面要把握股指期货合约到期日向现货价格回归的特点，另一方面，要注意合约到期时的交割问题。
第五，坚持纪律，不能把套期保值做成投机交易。套期保值者要根据自己的经营情况或股票投资规模制定相应的套期保值计划;套利者一般是风险厌恶者，其追求的是资金的稳健增长，不可一时冲动改变自己的投资策略进行单向的投机，导致资产过多地暴露在风险中。
第六，股指期货交易的风险和收益是成正比的，期货的风险不可小视，然而股指期货的风险又是可以规避的，关键在于投资者要掌握好风险控制的方法和原则，战胜心理作用，坚持纪律，才能在期货市场取得成功。
对于机构投资者，更需要加强内部风险监控措施。
首先，建立由董事会、高层管理部门和风险管理部门组成的风险管理系统。风险管理部门应该独立于业务部门;策事会定期考核风险暴露状况;高层管理部门拟定风险管理的书面程序;风险管理部门直接向袱事会和高层管理部门负责。
其次，制定合理的风险管理流程。风险管理流程应该包括风险测量系统、风险分类系统和风险报告系统。风险测量系统对机构业务的风险进行全面、准确、及时的衡量，风险分类系统负责对风险设置分类界限。风险报告系统负责将机构业务风险状况及时向管理部门和董事会报告。
再次建立相互制约的业务操作内部监控机制。前台负责具体交易操作，严格各项操作规定，按有关规定和权限调拨与管理交易资金，并详细记载每天的交易活动，向中台和后台报告，后台负责每笔交易的核对、确认和财务处理，并跟踪近期交易情况，独立监管前台交易和完成后台结算，协助前台交易人员准备盈亏报告，进行交易风险的评估，分析市场信用等。中台负责监督和控制前台与后台的一切业务操作，核对持有头寸限额，负责比较后台结算和前台交易之间的损益情况，对交易质量、财务信息管理和回报率的质量实施监督职能，负责公布监控结果，需要特别注意的是，前台部门应与后台部门相独立，防止前台、后台出现串联行为。
最后建立合理的激励机制。前台交易人员的薪酬不仅要与业绩挂钩，更应该与其风险控制相关，防止交易人员为了高额收益，进行高风险的投机，使机构投资者承担过度的风险。
