技术分析并不好用
在一些讲解技术分析的书籍里面，为了说明某种指标的妙用，作者往往会在书中罗列出许多图表出来，并且言之凿凿地指出，在某年某月某日的某个点位，该指标清晰无误地揭示出一个绝佳的进场机会，根据这个指标进场，以后又获取了多大的收益。
这样的一种叙述方式，很容易给读者一定的遐想空间，使得他们对技术分析的工具产生一些不切实际的期望。如果他们真相信了那些事后诸葛亮们的结论，在实际运用当中一定会遭遇到一定的问题。这就是在运用的时候，有时候灵验，有时候不灵验。这种情形是再正常不过的了。
事后看上去，技术分析的图表、指标，总是与行情的走势一对应的。这.点丝毫也不足为奇，因为这些图表、指标本身就是由行情的历史数据根据定的规则推导、 演绎出来的。这种情形就像人在走，影子也跟着在动，是一个道理。如果技术分析的图表、指标不与行情一对应，那倒反而是一件不可思议的事情了。
事后看技术分析的图表，总是这样的。事前看，好像就不是那么好用了。这是怎么回事呢?人们借助于技术分析工具来考察行情，目的不就是为了抢占先机，找到精确的进场点位吗?人们期待技术分析的工具也像温度计一样，一看到温度计指示在99度，就可以预知烧的水，马上就要沸腾了。这种想法固然可以理解，不过注定是要落空的，技术分析的工具所能提供的预测，根本做不到这一点。
我们来看一下技术分析的两个基本假设，其一，市场的一切都反映在了价格当中;其二，历史会重演。这两个假设是一切技术分析的基础，仔细分析一下，就不难看出，这两个假设都存在着很大的问题。据此而演绎出来的整个体系，也必然是似是而非的。从源头来讲，技术分析工具并不是严密逻辑推理的产物，而是一种经验的估值。
万事万物，只要有一个结果，对应的就会有一个原因。同样每一个价格的产生，也相应地会有个原因。每一个价格之所以停在这个位置，而不是别的或高或低的位置,同样是在那- 刻各种因素综合作用的结果。技术分析只研究了这个最后的结果，而不去研究其形成的原因，并且还振振有词地说，市场的一切都反映在了价格当中。那么由此得出的结论，又怎么能够期待是一个确切的结论呢?这必然是一种“窥一斑而知全豹”的揣测。
在每一个时刻，每一个点位，行情的走势看起来似曾相识，实际上都是不一样的。要想某一个点位、某一时刻的走势与以往完全相同，就必须复制出产生那个点位的所有条件。这绝对是不可能办到的事情。依据过去历史所得出的经验性结论，也只能是一个概率事件，而绝对不可能是一个必然事件，其概率的大小，要看背后的原因有多大的相似性。技术分析派假设的“历史会重演"，这一命题本身就存在着很大的弊病。历史是会重演，但绝不会简单的重复。依据这个来预测未来的行情，具有极强的不确切性。
任何基于以往数据、经验得到的关于行情走势的判断都是或然性的，都不具有必然性。那些书本上讲述的所谓“典型形态"、某种指标的经验估计，也都是或然性的。这就是说，即使你使用的方法正确无误，这些经验、数据、指标、形态、图形的成功，也是一个概率事件。具体到每一笔具体的交易，其结果必然是不确定的，一定会呈现出随机分布的特点。
实际上，任何工具都有其适用的时候，也有其不适用的时候。要想使得某种分析工具所固有的正确率，发挥其统计学上的作用，就必须一以贯之地、不折不扣地使用下去，直到积累一定的交易量之后，该种工具符合统计学的成果，才会显现出来。
